Tőzsdei hullámvasút és nyertes szektorok
Bár a döntés első pillanatban bizonytalanságot okozott, végül a befektetők történelmi csúcsra repítették a főbb indexeket. Az S&P 500 több mint 1,2 százalékkal, a technológiai túlsúlyos Nasdaq pedig 2,2 százalékkal emelkedett egyetlen hét alatt. Az elemzők szerint egyelőre nem fenyeget jelentős korrekció, hacsak az október eleji munkaerőpiaci adatok vagy a közelgő gyorsjelentési szezon nem okoz meglepetést. Ugyanakkor minden szem a Fed október végi ülésére szegeződik, ahol már a vámháború költségei is jobban érzékelhetővé válnak – sokan magasabb árakra és makacs inflációra számítanak, ami miatt a jegybank elnöke aligha fog tovább kamatot csökkenteni.
Üzletek: chipgyártótól repülőgépgyártóig
Az emelkedést kihasználva két nagyobb üzlet is zajlott a héten: a Broadcom részvényeinek egy részét – amelyek 88 százalékos növekedést értek el tavaly szeptember óta – profitrealizálásból értékesítették. A cég továbbra is kiemelt szereplő a MI-hez köthető bevételek miatt, de az arányokat kiegyensúlyozták. Ugyanebben az időszakban a Boeing állományát növelték, mivel az árfolyam 10 százalékkal a nemrég elért csúcs alatt volt, miközben az eladások az elnök úr „nagyszerű” kereskedelmi megállapodásai óta felfutottak, és a vállalat pénzügyi helyzete is javuló tendenciát mutat.
A hét három sztárja: CrowdStrike, Nvidia, Apple
A CrowdStrike részvényei 12 százalékot ugrottak egyetlen nap alatt, miután a vállalat vezérigazgatója bátor, több évre szóló pénzügyi tervekről beszélt a befektetői napon. 2036-ra 20 milliárd dolláros éves visszatérő bevételt tűztek ki célul, ami évi 15 százalékos növekedésnek felel meg. A szabad cash flow-mutatók is egészségesek, így a cég változatlanul vonzó marad – még ha a részvény nem is lesz soha olcsó, de a vezető piaci pozíció és az innováció ezt indokolttá teszi.
Az Nvidia váratlan szövetségre lépett az Intellel: 5 milliárd dollárnyi Intel-részvényt vásárol, és együttműködnek MI-rendszerek fejlesztésében adatközpontok számára, elsősorban grafikus (GPU) és központi processzor (CPU) területen. Az Nvidia és az Intel részvényei 3,5, illetve 2,3 százalékkal emelkedtek. Ez még inkább megszilárdítja az Nvidia vezető szerepét a „PC-től a csúcskategóriáig” terjedő kínálatban – igaz, a kínai MI-piacra mostantól kevesebb figyelem juthat, de az Nvidia így is iparági óriásnak számít.
Az iPhone-láz: Apple-őrület világszerte
Pénteken kerültek forgalomba az új iPhone 17 és 17 Pro modellek – valamint a vadonatúj iPhone Air –, és velük együtt az AirPods és az Apple Watch legfrissebb generációi is. A vásárlók a világ szinte minden pontján sorban álltak az üzleteknél. Az Apple részvényei 3,2 százalékos pluszban zárták a hetet, miután a JPMorgan elemzői is 101 ezer forintra (280 USD) emelték az árfolyamcélt a várakozásokat meghaladó kereslet miatt. Tim Cook, az Apple vezérigazgatója is optimistán nyilatkozott: szerinte jóval többről van szó, mint egy átlagos piaci bevezetésről. A készülékek ára kedvezőbbé válik a szolgáltatói kedvezményeknek és a beszámításos akcióknak köszönhetően, így a szakértők szerint érdemes hosszabb távon is tartani az Apple-papírokat.
Összegzés
A fentiek alapján a tőzsdei hangulat továbbra is optimista; az amerikai jegybank kamatpolitikája, a MI-hez köthető technológiai fellendülés és az Apple újabb termékkínálata egyaránt lendületet adtak a piacnak. Ugyanakkor a következő hetekben az infláció, a vámok és az amerikai munkaerőpiaci adatok összjátéka dönti majd el, hogy az eufória tartós lehet-e.
